KTM 640 Duke (Duke II) - дорожная нейкед-версия, предназначенная для городской езды и извилистых дорог. Мотоцикл оснащался 17-дюймовыми литыми колёсами BBS, короткоходной подвеской WP и одноместным расположением выхлопных труб под седлом (с 1999 года).
Первое поколение Duke II (1998-2000) получило новый агрессивный дизайн с вертикально расположенными фарами, литые колёса и 43-мм перевёрнутую вилку WP. Мощность двигателя составляла 55 л.с. при 7000 об/мин, крутящий момент - 60 Н·м при 5500 об/мин. Сухой вес - 145 кг.
В 2003-2004 годах модель получила гидравлическое сцепление и обновлённую головку цилиндров. В 2005-2007 годах вышла последняя версия Duke II с двумя выхлопными трубами под седлом и усиленным сцеплением.