Второе поколение Honda CA125 Rebel с кодом JC26 выпускалось с 1997 по 2001 год. Модель получила ряд изменений по сравнению с первой версией. Габариты увеличились до 2195 мм в длину и 835 мм в ширину, но высота уменьшилась до 1080 мм. Ход передней телескопической вилки был сокращен до 116 мм.
Максимальная скорость выросла до 101 км/ч. Задние амортизаторы были установлены более вертикально, что изменило внешний вид кормы. Заводские коды варьировались: CA125W для 1998 года, JC26 для 1997, 1999, 2000 и 2001 годов.
Технически двигатель и трансмиссия остались без изменений. Цветовые решения включали черный, Candy Red (красный) и Pearl Crystal White (белый перламутр). В 2001 году производство модели было завершено в связи с ужесточением экологических норм в Европе.